Лучшие DeFi-пулы и сервисы на Solana в 2025 году
📌 В этой статье вы узнаете:
- Какие DeFi-протоколы доминируют на Solana
- Где выгоднее всего размещать ликвидность
- Как работают пулы, агрегаторы и стейкинг-сервисы
- Таблицы: сравнение доходности и объёмов
- FAQ и прогноз на 2026 год
🧭 Введение
Solana в 2025 году — один из лидеров DeFi-инфраструктуры.
Скорость, минимальные комиссии и активное комьюнити сделали её домом для десятков протоколов: от DEX и агрегаторов до стейкинга и лендинга.
Общий TVL (Total Value Locked) в DeFi на Solana превысил $9.6 млрд, что составляет около 12.4% от всего DeFi-рынка.
«Solana — это DeFi без тормозов: быстро, дешево и масштабируемо», — говорит аналитик Phemex, Джессика Ли.
🧪 Топовые DeFi-сервисы на Solana
| Протокол | Тип | Особенности | TVL (2025) |
|---|---|---|---|
| Jupiter | Агрегатор | Лучшие курсы, кроссчейн-свопы | $1.83 млрд |
| Raydium | DEX + AMM | Пулы, фарминг, лимитные ордера | $1.21 млрд |
| Solend | Лендинг | Кредитование, стейблкоины | $948 млн |
| Marinade Finance | Стейкинг | mSOL, автоматический делегейт | $872 млн |
| Kamino | LP-менеджер | Авто-ребалансировка, vaults | $617 млн |
| Meteora | Пулы ликвидности | Динамические vaults, LP-оптимизация | $412 млн |
📊 Сравнение доходности и комиссий
| Протокол | Средняя доходность LP | Комиссия за своп | Кол-во активных пользователей |
|---|---|---|---|
| Jupiter | 0.1–0.3% | < $0.001 | ~1.2 млн |
| Raydium | 5–12% годовых | < $0.002 | ~950 000 |
| Solend | 3–8% на стейблкоины | < $0.001 | ~780 000 |
| Marinade | 6–9% на SOL | < $0.0008 | ~620 000 |
| Kamino | 8–15% на LP | < $0.001 | ~540 000 |
| Meteora | 10–18% на LP | < $0.001 | ~430 000 |
🧠 Как выбрать лучший сервис
- Для новичков: Marinade или Solend — простые интерфейсы и стабильные доходности
- Для LP-фарминга: Kamino и Meteora — автоматизация и высокая доходность
- Для трейдинга: Jupiter и Raydium — лучшие курсы и ликвидность
- Для DAO и DeFi-команд: Meteora — кастомные vault-стратегии
⚠️ Риски и вызовы
- Имперманентные потери: особенно в LP-парах с высокой волатильностью
- Контрактные риски: 4 инцидента с багами в DeFi-протоколах Solana за 2024–2025 гг
- Скам-пулы: более 1 200 токенов были удалены с агрегаторов из-за подозрений
- Регуляция: SEC и ESMA усилили контроль над DeFi в 2025 году
🔮 Прогноз на 2026 год
- Появление DeFi ETF — индексные токены на пулы Solana
- Рост институционального участия — ожидается приток $3–5 млрд от фондов
- Интеграция AI-стратегий — автоматическое распределение ликвидности
- Появление DeFi-кошельков с автоподбором пулов — UX нового уровня
❓ FAQ
Нужен ли кошелёк для участия в пулах?
Да. Phantom, Backpack, Glow — поддерживают DeFi-протоколы Solana.
Можно ли потерять средства?
Да. Риски есть: волатильность, баги, взломы. Используйте проверенные протоколы.
Где отслеживать доходность?
На DeFiLlama, Kamino, Meteora и Jupiter — есть встроенные графики и ROI.
Какие токены лучше для LP?
SOL, USDC, BONK, mSOL — высокая ликвидность и стабильность.
🧠 Заключение
Solana в 2025 году — это экосистема, где DeFi работает быстро, дёшево и эффективно.
Пулы ликвидности, агрегаторы и стейкинг-сервисы предлагают реальные возможности для дохода и участия в цифровой экономике.
Выбор правильного протокола — это баланс между доходностью, рисками и удобством.
И Solana даёт все инструменты, чтобы этот выбор был осознанным.
